跟庄理论剖析

关于跟庄理论的剖析，投资者能够把握以下几点。

一、庄家和散户选股的不同思想

从庄家选股的视点来剖析，庄家挑选做庄的股票必定不会是高价股，庄家把股价从低炒到高，拉抬到高位（到达方针价格）后把筹码甩给接盘者，完结获利使命后，退居二线等候下次机遇。散户不或许像组织庄家相同去做上市公司调研和寻觅做庄目标，所以，要想获取高额赢利，研讨个股的庄家踪影是比较好的办法，让庄家去研讨公司，咱们再来研讨庄家行为，也是一个获利途径。

一般状况下，投资者能够通过以下几点加以探究。

（1）散户遍及喜爱的股票，庄家一般都是不会进行炒作的，庄家往往会挑选散户不看好的股票。换言之，庄家往往采纳“人弃我取，人取我弃”的逆向思想，从上市公司那儿“批发”出很多的廉价筹码，做一波短、平、快的速决战。

（2）庄家特别偏心那些处于中、贱价区的种类。

（3）“新、奇、特”的股票，职业共同、同行板块无法比较的、刚上市的新股往往是庄家建仓的目标。别的，概念十分共同的股票由于没有比价效应，庄家要把它炒到多高，商场都能承受。一支股票只需有第一个或许最终一个概念，都有被爆炒的或许性。

二、牛市做强势，熊市做超跌

在牛市中，庄家会使用“对倒”等办法进行波段操作，单从成交量上剖析，会以为庄家现已派发或许增仓，但实际上庄家本钱在不断下降。也便是说，最贱价为5元的股票，庄家通过波段操作，本钱或许下降到了4元乃至更低。图2－2为中国船舶的庄家建仓本钱区，本钱大约为35元，至2015年4月20日，股价已被拉高至59.64元。

在熊市中，每次的反弹行情时刻都不长，并且反弹后总会有新的低点，所以庄家悉数以短线操作为主，打一枪换一个地方。尽管每次获利起伏不大，但操作次数多、频率快，所以全体获利十分丰盛。

事实上，庄家在挑选股票后，通过各种办法对大势做出客观的剖析，然后决议操作办法与资金分配，并事前策划好上涨或许跌落的对策，这样不论在牛市仍是熊市中，都能够轻松获利。

三、技能剖析，简略有用才是真

炒股好像开店，好像大超市和小店相同，进出货无非是“本钱、获利空间和盈亏”的联系，大户、主力、庄家与散户的联系也好像大超市和小店相同，反映在持仓量和持股本钱的不同。因而，技能剖析宜选用简略有用的办法。技能剖析作为辅佐手法，只能够起参阅效果，在强势或许弱势商场，假如完全赖技能剖析生意，同样会走入死胡同。依据以上观念，要点研讨成交量、成交价格、股价运动涨跌起伏区间成为重中之重，反映在技能形状上则是K线、均线、换手率、目标钝化状况等，股道至简，有用便是好办法。

1．K线

K线又称阴阳线、棒线、红黑线或蜡烛线，是技能剖析中的最基本的办法之一。K线依据核算单位的不同，一般分为日K线、周K线、月K线与分钟K线。它的构成取决于每一核算单位中的四个数据，即：开盘价、最高价、最贱价、收盘价。当开盘价低于收盘价时，K线为阳线（一般用赤色表明）；当开盘价高于收盘价时，K线为阴线；当开盘价等于收盘价时，K线称为十字星。当K线为阳线时，最高价与收盘价之间的细线部分称为上影线，最贱价与开盘价之间的细线部分称为下影线，开盘价与收盘价之间的柱状称为实体（图2-3）。

由于商场内有实力的庄家能够调控商场涨跌，大盘K线经常被庄家用来进行骗线，上影线长或高开大阴线并不必定有多大抛压，而下影线长的阳线并不必定有多大支撑，或许短线往后，将再次下探。投资者不该死守教条，见到拉出长上影线就抛出，见到拉出下影线就介入，这样很简单上当。在股市中，由于利益驱动，因而，简直每时每刻都有人在犯过错。“过错”是巨大的导师，要使自己变得更聪明，就有必要向过错和波折学习。在一只股票中坐庄，尤其是大庄，一般不会少于半年，但是常见的一些K线形状的构成时刻短则只要一天，多则三五天。由此可知，庄家在这个过程中运转着一个个拐骗投资者的诡计。因而，投资者澄清股市操作的通病，把握K线规则并以此为镜，便是走向成功的必经之路。

2．均线

均线是将每天的收盘价加权均匀，然后得到一条带有趋势性的轨道。常用的均线以5、10、20、30、60、120、250日均线为主（图2-4）。由于均线是反映价格运转趋势的重要目标，其运转趋势一旦构成，将在一段时刻内持续坚持，趋势运转所构成的高点或低点又分别具有阻挠或支撑效果，因而均线目标地点的点位往往是十分重要的支撑位或阻力位，这就为投资者供给了买进或卖出的有利机遇。

由于均线是由K线得来的，所以均线当然也能够做骗线。且均线还有一个最大的缺点，这便是“滞后性”，由于5日均线必定要等股价走完5天，这就滞后5天。每逢均线从底部向上翘头或短均线与长均线金叉，其实股价早已上涨了一段空间，这个时分再买，便是股市中常说的“追涨”。反之，每逢均线从顶部向下拐头或短均线与长均线死叉，其实股价早已跌落了一段空间，这个时分再卖，便是股市中常说的“杀跌”。

3．换手率

在实战中，换手率是重要目标，反映参与者的活泼程度，不论股价在低位仍是高位，不论是庄家倒仓仍是实盘生意，都能够反映庄家的持仓量多少；低位、高位、横盘震动的换手率需求仔细剖析，庄家低位建仓需求大换手，高位出货也需求大换手，横盘震动洗盘换手率会低些。

4．目标钝化

一般来说，技能目标便是从K线中提取有价值的信息，通过必定的数学运算后以图形办法显示出来。技能目标的功效取决于提取有价值信息的多少。其条件是K线中有必要含有有价值的信息，假如“股价容纳全部”树立，那是技能剖析派的走运。每一种技能目标都有其缺点和误区，但技能目标所选用的办法是完全正确的，问题在于其所树立的模型一般只能孤登时反映商场的某一方面的特征，由此作出的判别往往以偏概全。技能目标不是有必要的，但高水平的使用肯定是有用的。

就目标钝化而言，商场超买超卖会形成目标的钝化。例如常用的KDJ目标，按理论上的解说，J值超80能够卖了，但经常是不上100不涨，因技能目标都是滞后于商场的（图2-5）。上100以上后，股价还在不断拉升，目标处于钝化状况，短线交易的才考虑卖出，J值负值以下钝化，反弹也将剑拔弩张。一般来讲，对目标钝化状况，剖析周线、月线目标更有意义。