今年以来，商场热门轮动节奏显着加速，组织后续要点布局的出资方向在哪里，成为出资者最为重视的问题。

“我现在的第一大重仓股是一家半导体资料企业。”沪上一位百亿级私募大佬直言，在下流半导体产品商场需求继续扩张的布景下，半导体资料范畴中具有高护城河和高研制才能的公司值得重视。

无独有偶，最近高毅财物的三大明星基金司理——卓利伟、孙庆瑞和邓晓峰，也稀有一起调研半导体资料配备企业——晶盛机电，景林财物基金司理蒋彤则亲身调研了鼎龙股份。

私募大佬重仓持有

今年以来，因为A股职业、风格切换节奏加速，出资难度显着上升，备受商场重视的头部私募正在重视哪些出资方向？记者采访得悉，多位私募大佬现在重仓持有半导体资料相关标的。

“我现在持仓的第一大重仓股便是一家半导体资料企业，持有时刻也不短了，后续仍是会继续拿着，乃至加仓。”沪上一位百亿级私募基金司理直言。

他表明，在下流半导体产品商场需求继续扩张的布景下，半导体资料范畴中涌现出很多时机，并且现在半导体资料全体估值相对合理，多个细分赛道的龙头标的具有中长期出资价值。

沪上另一家中型私募的明星基金也泄漏：“现在持仓中半导体板块是要点，半导体资料、设备等细分范畴的龙头企业都有配备。”

从商场体现来看，在头部私募陆续加仓的过程中，半导体资料四季度显着回暖。数据显现，到11月11日收盘，四季度以来半导体资料指数涨幅超越15%。

明星基金司理纷繁现身

值得注意的是，不只部分头部私募重仓持有，近期多位明星基金司理也亲身调研了半导体资料相关企业。

Choice数据显现，11月9日下午，景林财物基金司理蒋彤亲身调研鼎龙股份。10月30日，晶盛机电的成绩阐明会则引得多家百亿级私募现身，比方调和汇一财物、聚鸣出资、高毅财物、趣时财物等，其间高毅财物三大明星基金司理——卓利伟、孙庆瑞和邓晓峰稀有“同框”，亲身参加了晶盛机电的成绩阐明会。

揭露资料显现，鼎龙股份和晶盛机电均为半导体资料范畴的企业。

晶盛机电创建于2006年12月，是导体资料配备和LED衬底资料制作高新技能企业，10月25日晚间，晶盛机电发布定增预案，拟定增募资57亿元，用于出产碳化硅及半导体资料相关设备建造等项目。业内人士称，晶盛机电此次开辟半导体资料事务，或将为公司创出新的盈余增加点。

鼎龙股份则是一家从事集成电路芯片及制程工艺资料、光电显现资料、打印复印耗材等研制、出产及服务的先进制作企业。在近来的调研中，组织对公司在CMP(化学机械抛光)范畴的竞争力和半导体显现资料板块布局的状况较为重视。

鼎龙股份表明，在半导体显现资料范畴，公司对标国外龙头面板资料企业，布局多款技能难度高的显现资料，其间柔性显现面板基材YPI浆料是现在最老练的一款资料，现已进入了批量放量阶段；OLED显现用光敏聚酰亚胺PSPI和面板封装资料INK在客户端验证，测验反应契合预期；OLED触控保护层低温OC等其他显现资料的研制按进展推动中。

护城河+研制才能最为要害

半导体资料职业的重视度显着提高，组织怎么在其间捕捉超量收益？多位业内人士直言，护城河+研制才能是选股时的要点重视要素。

“下流半导体产品商场需求继续扩张，叠加国产半导体资料不断完成技能打破，半导体资料的各个细分赛道空间较大。不过职业内部分解也比较显着，在挑选标的时，首先要重视公司技能层面的护城河是否满足深，咱们倾向于挑选职业龙头位置比较确认的企业；其次，研制实力较为重要，比方一些企业在现有技能坚持抢先的状况下，还在布局其他相关资料，后续有望为公司发明新的盈余增加点，这类公司增加空间就比较大，中长期出资价值也较为凸显。”上述百亿级私募大佬表明。

沪上一位私募研讨员也以为，在研讨个股时需求要点重视企业未来3-5年的护城河是否满足深。“假如龙头位置不行安定，技能或许品牌壁垒随时会被打破，那公司回调危险就很大，咱们期望用中长期维度，在景气量向上的半导体资料职业中，找到继续生长的公司。”