智通财经APP得悉，据港交所12月20日发表，新石文明出资有限公司经过港交所聆讯，中泰世界担任其独家保荐人。

该公司成立于2013年，首要从事事务：授出电视剧播映权答应、以非履行制造人身份出资电视剧以及担任电视剧的发行署理。公司首要客户有：电视台(包含其营运实体)、从事电视剧发行事务的公司、电视剧履行制造人及版权拥有人。现在，公司已制造超越15部包括多个类型的电视剧及授出相关答应。其电视剧在闻名电视台播映，如中央电视台、天津播送电视台、山东播送电视台及安徽播送电视台以及爱奇艺、腾讯视频、流行网及PP视频等网上视频渠道。

事务形式

公司以授出作为履行制造人制造的电视剧播映权答应事务及其收益形式概述于下图：

授出外购电视剧播映权答应事务及其收益形式概述于下图：

以非履行制造人身份出资电视剧事务及其收益形式概述于下图：

担任电视剧发行署理事务及其收益形式概述于下图：

2016年公司收益约合人民币102.0百万元，于2017财政年度保持安稳，约人民币99.3百万元。2018年度收益同比添加55.2%，为人民币154.1百万元。2019年上半年收益同比添加32.0%至人民币145.3百万元。2016、2017、2018和2019上半年，公司自授出电视剧播映权答应所获得收益别离约为人民币101.5百万元、人民币92.4百万元、人民币138.6百万元及人民币137.4百万元，别离占总收益约99.5%、93.0%、90.0%及94.6%。

首要财政数据

2016、2017、2018和2019上半年，公司毛利别离为约人民币59.5百万元、人民币17.7百万元、人民币80.1百万元及人民币37.2百万元，毛利率别离约58.3%、17.8%、52.0%及25.6%。可以看出，2017年和2019年公司毛利及毛利率较低，这首要时因为当年克己电视剧毛利率较低。往绩期间出售本钱架构动摇首要源于公司于各年度╱期间授出答应的克己及外购电视剧组成有所改变。

2017年母公司拥有人应占溢利及纯利率较低首要因为上述的毛利率较低。2018年的母公司拥有人应占溢利及纯利率较高首要因为首播电视剧数目较2016年和2017年添加，致使收益较高。

别的，公司2017-2018财年的实践税率低于我国法定企业所得税税率25%，首要因为咱们有若干溢利由两间归纳联属实体（即霍尔果斯塬石及新疆塬石）发生，其别离自2017-2018年起可享有《新疆困难区域要点鼓舞开展工业企业所得税优惠目录》项下的优惠税务待遇。

2016、2017、2018和2019上半年，公司的现金及现金等价物别离为约人民币115.5百万元、人民币30.1百万元、人民币11.7百万元及人民币3.2百万元。

危险要素

1)公司需求留心客户的喜爱及等待及制造高品质电视剧，不然咱们或许失掉客户的支撑，这或许对事务及财政状况形成严重晦气影响。2)与网上视频渠道合作方面的经历有限，未必可以顺畅履行与其开展事务关係的战略。3)到2018年12月31日止，三个年度各年的运营活动为负现金流量且须承当由现金流不匹配及现金循环周期长而引致的流动资金危险。4)对电视剧所发生总收益之占比作出修正或许导致轻视或高估出售本钱，并对相关财政年度╱期间的财政成绩发生负面影响。5)向客户收取交易应收金钱方面承当信贷危险。6)事务、财政状况及运营成绩很大程度上取决于名誉在市场上的认可度。7)倚赖履行董事及高档管理层人员的继续尽力和招募并留任有才干及奉献精神的职工的才能。8)无法获得或重续事务营运所需的答应、车牌及其他批文或许对事务、财政状况及运营成绩发生严重晦气影响。

募资用处

继续加强及扩展授出电视剧播映权答应事务;与网上视频渠道开展事务联系以扩展事务;进一步扩展内部团队及才能以应股市要闻速递对未来商机。