【新闻评论】
近日，我国南方地区多个省份遭遇强降雨天气。由于众多上市公司地处这些地区，因此灾害天气已经不可避免地对其中部分上市公司造成了影响。与此同时，市场人士也在纷纷挖掘所谓的“灾后重建概念股”，希望能够在当前的弱市当中，获取一份超额收益。
直接损失
三家公司公告受灾情况
虽然遭遇强降雨天气的广西、福建、江西等省份的上市公司总数超过百家，但是到昨日收盘时止，A股市场中只有福建水泥、福建南纺和圣农发展三家公司公告了受灾情况。
其中，福建南纺公告称，6月18日下午，公司突遇1970年建厂以来从未有过的山洪，公司各生产厂及控股子公司等的厂房、设备、仓库、办公楼全部被淹，大部分存货冲入河流，厂区内停电、停水、停工、移动通信中断。初步估算，此次灾害给公司造成直接经济损失预计4.3亿元。鉴于所在地福建省南平地区仍持续暴雨，公司股票从6月21日起停牌，公司将尽快披露受灾损失以及后续恢复生产相关事宜。
圣农发展称，公司所在地福建南平市光泽县遭遇百年一遇的水灾。公司有近10家肉鸡场进水受淹，此外部分种鸡场、饲料厂和肉鸡加工厂的正常生产也受到一定影响，初步估计水灾造成的直接经济损失约为3000万元。
福建水泥则表示，经初步估算，此次受灾已给公司造成2000多万元的直接经济损失(未包括停产等造成的间接损失)，主要是炼石水泥厂受灾严重。
间接损失
负面影响将不可避免
“到目前为止，虽然只有三家上市公司公告了受灾情况，但是预计这次洪灾仍然会对其他相关上市公司在短期内造成不利影响。”昨日，申银万国的分析师郑铁民说。
郑铁民表示，目前，我国南方地区多个省份的强降雨天气仍在继续，各省交通情况已经不可避免地受到较大影响，将对这些省份所属工业生产类上市公司的原材料供应、产品销售等造成不利影响;另外，商业连锁类上市公司、旅游酒店类上市公司短期经营业绩也将会因暴雨而导致客源锐减，销售额下降。
“今年的强降雨天气可能没有对众多上市公司造成直接损失，但是对业绩的间接负面影响将会不可避免。”国泰君安的分析师孙颖说。
机会挖掘
关注“灾后重建概念股”
虽然近日的市场呈现出了持续调整走势，但是很多细心的投资者已经开始挖掘“灾后重建概念股”，希望在弱市环境中能够取得超额收益。
孙颖认为，投资者挖掘“灾后重建概念股”应该把掘三条主线。首先，本次洪灾发生之后，已经有资金介入钱江水利、安徽水利、三峡水利等与水利设施建设有直接关系的相关个股，这应该引起投资者的关注;另外，灾区将会需要大量的抗生素类药品，像鲁抗医药、华北制药等医药股也应该给予一定的重视;最后，暴雨洪水过后，灾区将会进行重建，这必将增加对钢材、水泥、建材等相关产品的需求，建议投资者对江西水泥、海螺水泥、柳钢股份等给予适当关注。
“需要提醒投资者的是，游资将会是参与‘灾后重建概念股’的主力，行情的形式也会是脉冲式的，因此参与时的难度较大，投资者应该注意控制风险。”
洪灾催生两极行情
“目前，无论是正面还是负面的影响，概念炒作已经大于灾情的实质。”国金证券[14.84 -0.87%]资深分析师蒋臻在接受记者采访时说。截至本周，南方的洪灾已经导致当地3000万人受灾，严重的灾情成了资本市场相关概念股飙升的导火索，拉锯的市场再次找到了炒作的噱头。
行情的突破始于6月22日。当天下午收盘之前，此前的抗旱概念股摇身一变成为抗洪概念股。钱江水利[9.24 -2.01%]迅速冲击涨停，成为抗洪概念股的领头羊，在钱江水利的带动下，安徽水利[9.10 -4.31%]、三峡水利[7.86 -1.87%]、利欧股份[11.35 -5.42%]等相关概念股涨幅都接近5%。
资金已经开始潜入，依然是以营业部敢死队为主。上交所公布的龙虎榜交易数据显示，钱江水利22日买入和卖出的前五席位全部为营业部。
然而，几家欢乐几家愁。这厢涨得如火如荼，那厢跌得一塌糊涂。洪灾当地上市公司股价告急。23日，福建水泥[6.88 -6.78%]发布公告称，公司地处顺昌、永安的三个水泥生产厂和安砂在建项目均不同程度地遭受财产损失。经初步估算，已造成2000多万元的直接经济损失。这是继圣农发展[28.70 -5.25%]、福建南纺[5.31 -5.35%]发布受灾损失公告后第三家公开宣布损失的公司。圣农发展自从6月17日暴跌至6月23日收盘，5个交易日内累计跌幅已超过14%。
布局抗洪坚强股
任何事情总是兼具两面性。
“从历史经验上看，自然灾害发生时都会在短期内对股市造成负面影响，特别是部分直接受损的行业和上市公司。但在救灾和灾后重建的过程中，一些行业与公司会获得一定的新增需求，提升短期内的业绩，带来一定的投资机会，形成股市短期内的投资热点。”华泰联合证券刘国宏如是分析。
蒋臻告诉投资者，水利设备股必然受益;水灾引发了农产品[16.41 -4.59%]价格上涨，关注因此而受益的农业股;医药股的行情将马上会出现，尤其是消毒和抗生素类公司。而目前市场上热捧的灾后重建概念中，水泥股概念大于实质，因为水灾对于基础设施的影响并不大。
水利股
关注理由：原本是抗旱概念的水利股，没想到是“双面人”。如今，面对南方的洪灾，水利股全部摇身一变成为抗洪概念的先锋。理由很简单，各地受灾地区必然会加强对水利基础设施的建设。
关注指数：★★★ 题材炒作，不宜恋战
钱江水利[9.24 -2.01%] 600283
国都证券点评：公司2010年将以丽水为重点进行就地扩张，2月还收购了浙江兰溪自来水公司、污水处理公司等水务资产，预计将会增厚公司2010年业绩。公司还将继续在南方二、三线城市寻求新的投资项目，实现滚动发展。此外，公司创投业务锦上添花。公司持有创业公司的股权，其中的天堂硅谷现已发展成为浙江省内最大。
利欧股份[11.35 -5.42%] 002131
东方证券点评：公司已在全国设立100多家一级经销商，基本建立了覆盖全国的销售网络，未来随着国内水泵市场需求的迅速增长，国内市场销售也有望快速增长。公司未来有望形成水务用泵、化工用泵、核电用泵等产品生产基地。基地建成后，公司国内市场将形成以温岭为基地的微小型水泵、园林机械板块和以湘潭为基地的大型工业用泵板块，这将助公司进入新的快速增长轨道。
农业股
关注理由：洪灾发生后，居民生活中最重要的“食”，成为关注的焦点，因此，资本市场也会将目标锁定农业股。南方先是旱灾，后是水灾，对于农作物以及农产品[16.41 -4.59%]价格的影响不容忽视。
关注指数：★★★★★ 价值投资，合情合理
北大荒[12.56 -1.18%] 600598
信达证券点评：公司土地和大米仍然是公司的核心所在，我们认为短期业绩低迷并不妨碍长期价值，相反由于业绩低迷带来了绝佳的介入时机。未来公司的米糠油项目前景亦可乐观预期。我们认为，公司价值至少应不低于20 元。北大荒是农业股中唯一被边缘化，一年多备受打压，但资源优势[2253.37 -1.10%]最为明显，题材众多，含金量较高的一个品种。
东陵粮油 000893
中投证券点评：中国粮价将出现内生式上涨，原粮价格上涨推动成品粮价格上升，公司大豆加工量有望跻身行业第四，从毛油到精炼油产品链延伸增强企业抗风险能力，优秀管理层保证企业不断成长，国内豆油市场需求预计增长8%，豆粕需求可能受畜禽疾病影响增长率减慢，基于公司豆油和豆粕需求稳定提升，大豆加工行业处于相对垄断局面，给予“推荐”评级。
医药股
关注理由：每次自然灾难之后，都可能会有疫情肆虐，防汛抗汛也不例外。但目前市场对于医药的争议比较大，因此，投资者要注意选择消毒巨头、抗生巨头和前期滞涨股。
关注指数：★★★ 抗跌板块，关注估值
鲁抗医药[7.69 -2.90%] 600789
中信证券[12.83 -2.73%]点评：2010年一季度，鲁抗医药业绩实现了爆发式增长，目前鲁抗医药经营情况健康，经营拐点已经确立，业绩增长可持续。我们认为，其制剂业务2010年有望增长40%，达到13亿元左右;原料药也收放有度，部分产品量价齐升;兽药业务今年有望增长35%，明年有望增长100%。维持“买入”投资评级。
新华制药[7.12 -3.39%] 000756
天相投顾点评：公司主要产品价格已经出现上涨势头，阿司匹林价格从1 月份开始已经回升;安乃近近期出现缺货，价格提升至65元/kg。因此我们预计2010年原料药毛利率有继续提升的可能。2010年推行基本药物制度，有效地保障了制剂产品的高增长。制剂业务的快速增长对公司实现业绩稳定增长起到积极作用。