近来,“最牛散户”徐留胜因运用资金优势选用接连买卖、大额封涨停、抬拉股价等方法操作30多只股票等行为,遭证监会罚没1.1亿元。

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证监会发布的行政处分决议书显现:

依据当事人违法行为的现实、性质、情节与社会危害程度,依据《证券法》第二百零三条的规则,证监会决议:没收徐留胜违法所得3701万元,并处以7403万元的罚款,算计罚没1.1亿元。

我国证券报记者从挨近证监会的人士处了解到,该案的成功查办不只表现了证监会会集优势力气、一致快速查办各类违法违规行为的作业要点,进一步显现了证监会依法监管、全面监管、从严监管的决计,发挥了震撼作用,在很大程度上纠正了商场上大举吹捧所谓“牛散”的不良风气,有用遏止商场操作案子多发、高发态势。

谁是徐留胜?

行政处分决议书显现:

徐留胜,男,1968年12月出世。

住址:江苏省常州市天宁区。

揭露信息显现,徐留胜是深圳凯富出资董事长,结业于复旦大学少年班,已在证券商场沉浮多年,构成了他别出心裁的盈余形式,即以高频买卖方法获取确认性的收益并完成复利增加。

现在已堆集上亿的买卖资金,其人与其操作方法在商场上尤其是深圳区域有必定的影响力,徐留胜也被称为“最牛散户”之一。其最具代表性的成功出资事例为,2008年以加杠杆方法“抄底”港股,短时间完成财物大幅增加。

操作方法大揭秘

我国证券报记者了解到,徐留胜操控并运用自己账户,经过大额封涨停并于次日卖出、尾盘拉抬股价并于次日卖出、盘中拉抬股价并与当日反向卖出的方法操作多只股票股价,在长达一年的时间里触及操作股票多达30余只,买卖金额高达上亿元,获利金额超越3000万元。

1、运用资金优势

选用接连买卖、大额封涨停

行政处分决议书显现,2015年1月1日至11月30日期间,“徐留胜”账户经过接连买卖、大额封涨停等方法在24个买卖日36次买卖“天瑞仪器”“科士达”等33只股票。

在36次买卖中,“徐留胜”账户涨停价买入托付量占期间商场悉数买入托付量之比均超越50%,最低为50.66%,最高为96.22%,均匀为72.11%;

“徐留胜”账户买入成交量占期间商场买入成交量之比均超越50%,最低为61.62%,最高为100%,均匀为93.45%;

“徐留胜”账户涨停价封单占商场涨停价封单(收盘时间)之比均超越50%,最低为51.73%,最高为98.83%,均匀为78.07%。

核算显现,在36次大额申报封涨停后,“徐留胜”账户于次日卖出,扣除买卖税费后,获取盈余的有23只股票,也有10只股票亏本收尾。

核算显现,上述徐留胜操作的33只股票中,依据职业分类,首要会集在TMT、电子制造业、电气机械及器件制造业、有色金属锻炼、生物医药等职业。

2、运用资金优势

接连买卖、拉抬股价

行政处分决议书显现,在2015年8月13日、10月16日、10月26日尾市阶段,徐留胜接连大额买入“四维图新”“二三四五”和“台海股份”等3只股票。

徐留胜自己账户申买量占期间商场申买量之比均超越50%,最低为60.30%,最高为74.87%,均匀为67.96%。买入成交量占期间商场买入成交量之比均超越50%,最低为62.73%,最高为82.48%,均匀为73.89%。

徐留胜具有拉抬股价的行为。徐留胜自己账户每一笔托付价格较其前一笔成交价进步起伏的均匀值最低为0.24%、最高为0.83%、均匀为0.51%。除买卖“台海核电”的1笔申报档位为第2档,其他托付均为第1档。

徐留胜的行为影响了股票价格。涉案股票T日收盘价较操作时段前一笔成交价上涨起伏最小为3.22%,最大为5.29%,均匀为4.27%;T+1日开盘价较操作时段前一笔成交价上涨起伏最小为0.26%,最大为4.28%,均匀为3.03%。

在扣除买卖税费后

操作“四维图新”亏本244773.74元;

操作“二三四五”盈余4252014.36元;

操作“台海核电”亏本1920474.50元。

2015年1月19日,徐留胜接连6笔很多买入“精艺股份”850000股,成交499500股,成交金额4978489.16元,其申买量占商场同期申买量,成交量占商场同期成交量的份额均高于60%。徐留胜具有拉抬股价的行为。其每笔托付价格较托付前成交价格均匀进步0.87%。徐留胜的行为影响了“精艺股份”价格。徐留胜操作后,该股上涨了5.32%。

徐留胜自己账户申买量占同期商场申买量的份额为62.29%,成交量占商场成交量的份额为67.88%,买入撤单量占商场撤单量的份额为60.41%,买入撤单量占其本身申买量的41.24%;账户每笔托付量占申买前买五总量之比均匀为80.89%,占托付前卖五总量之比均匀为590.02%;账户每笔托付价格较托付前成交价格均匀进步0.87%,较托付前买一档托付价格均匀进步0.92%,较托付前卖一档托付价格均匀进步0.80%,每笔托付档位均为第1档。

当日10时16分42秒,徐留胜以涨停价10.15元申报卖出“精艺股份”299091股,成交299091股,卖出金额为3035773.65元,盈余146743.02元(扣除买卖税费).

操作方法出现新特色

与传统操作方法不同,徐留胜运用的操作方法出现一系列新特色。

一是操作行为短线化,操作周期由以往跨年、跨月向数天、乃至日内操作开展,操作的“建仓、拉抬、出货”三阶段被紧缩在一起,阶段间的边界越来越荫蔽。

二是买卖方法出现多样化,徐留胜在持续多年的买卖中混合运用三种操作方法,即大额封涨停并于次日卖出,尾盘拉抬并于次日卖出和盘中拉抬股价后于当日反向卖出。

挨近证监会的人士泄漏,上述短线操作方法代表了近年来商场操作方法的新趋势,乃至被越来越多人纷繁仿效,并且有适当一部分人从中牟取了巨额利益,一方面显着违反了证券商场揭露、公正、公正的基本原则,对广阔出资者尤其是中小出资者利益构成严峻危害,另一方面临其他商场参加主体发生较大的负面引导作用,进一步助长了商场买卖中歹意炒作歪风邪气的延伸。

近年来,沪深买卖所加强了对各类商场操作行为的监控力度,规划了一系列异动买卖预警目标对商场买卖者尤其是表现活泼、受重视的参加主体进行全方位监控,不只为多起商场操作案子查办供给了重要的头绪来历,还为案子的成功查办供给了坚实的数据支撑。

徐留胜涉嫌商场操作案头绪来历中提及60多只深市股票,时间跨度为2015年1月1日至11月30日期间,操作方法杂乱多样,买卖记载长达几百页,给查询人员的数据剖析和行为确认作业带来巨大困难。面临看似一团乱麻的数据,查询人员镇定镇定,理清思路,捉住要点环节各个击破.

一是广泛收集,仔细研讨。与内情买卖、信息发表类案子不同,现在商场操作方式多、演变快,查办形式需求不断优化调整,查询人员接到头绪后,广泛全面收集了相似事例,并仔细研讨评论,总结各种操作行为特色,为案子查办堆集事例经历。

二是寻求协作,群策群力。查询人员几回奔赴深圳买卖所,与买卖所监察部同志会集重复评论数天,经过数次假定推翻和核算演练,规划出本案所涉各种操作行为的确认目标和标准。

三是紧密剖析,谨慎确认。本案中,尽管徐留胜账户买卖反常买卖特征显着,对照法律规则,需求以尾市操作“对号入座”,查询人员依据法律规则和立法本意重复证明,结合已有事例紧密对照,确认了本案操作行为的确认剖析思路。

开释监管红线不可逾越

激烈信号

揭露信息显现,近年来,证监会现已发布了多起“超级牛散”操作商场的案子。

1、惯犯唐汉博,跨境操作“小商品城”以及操作“同花顺”等5只股票,不合法获利近3亿元,证监会依法、从重对涉案当事人作出了顶格行政处分,两案罚没款算计逾12亿元;

2、叶飞于2015年5月13日至6月30日会集资金优势在尾盘阶段买入“信威集团”等5只股票,影响相关股票价格与买卖量,继而反向卖出,获利663.79万元,证监会没收其违法所得,并处以1991.37万元罚款;

3、朱康军运用陈某明等42个人的49个账户操作“铁岭新城”和“中兴商业”两只股票,证监会决议没收其违法所得2.68亿元,并处以2.68亿元罚款;

4、权证大鳄肖海东,2015年1月29日至7月14日期间运用资金优势、持股优势,在短时间(每笔买卖指令买卖均匀间隔在12秒至57秒之间)内重复屡次很多会集申买、阶梯进步申买价、当即撤单并反向卖出行为,影响“通光线缆”等12只股票价格,证监会决议没收其所得及罚款共5300多万元。

前述挨近证监会的人士表明,对这些“牛散”操作商场案子的查办和后续处分,显现了证监会依法监管、全面监管、从严监管的决计,完成了证监会专项法律举动针对表现杰出的违法违规行为,经过会集力气构成有用打破、加大法律震撼初衷,也表现了针对不断创新的各类违法行为,证监会活跃回应商场和社会各方关心,努力完成“及时发现、及时阻止、及时查办”的杰出法律作用。

一起,也有用震撼了商场上企图仿效或正在运用所谓“高手”操作方法的参加主体,证监会将持续坚持对此类商场操作行为的高压态势,为行走在风险边际的商场主体划定了监管红线,清晰宣布监管红线不可逾越的激烈信号。

该人士泄漏,下一步证监会将在严厉打击加大惩戒的基础上加强对操作违法行为查办的宣扬力度,疏堵结合,引导商场参加者有序参加商场,有用维护商场秩序,实在维护出资者特别是中小出资者合法权益。

一起也以各种事例警示广阔中小出资者,要增强辨认各种操作方法的才能,实在增强自我维护意识,切忌跟风炒作,一起发明一个标准公正的商场买卖环境。